Desarrollada en el cántabro valle del Pas, es la historia del enfrentamiento entre dos vecinos (Diego y Bugallo) por una hermosa vaca lechera. Este simbólico y aparentemente trivial asunto desata una tragedia que derivará también en una peligrosa historia de amor entre la hija mayor de uno de ellos y el hijo del otro.
Un drama rural de ciertos rasgos antropológicos nada novedoso y que resulta incluso hasta algo forzado, algo muy negativo tratándose de una historia de tan claro contenido naturalista y sencillo. Los actores salvan medianamente el asunto y Gutiérrez Aragón vuelve a demostrar que es un cineasta con muy poco que decir, a pesar de que inexplicablemente sigue siendo resucitado y redimido por la crítica una y otra vez (el señor Marinero a la cabeza).